Kan en ugjenkallelig tillit beskytte eiendelene dine mot Medicaid?

Langtidspleie på sykehjem kan være dyrt. I 2020 var den gjennomsnittlige kostnaden for et semi-privat rom $ 7 756 per måned, og økte til $ 8 821 per måned for et privat rom. Når du vurderer at den gjennomsnittlige utbetalingen av trygden i juni 2020 var omtrent $ 1500 per måned, etterlater dette eldre å slite med å ha råd til omsorgen de trenger.

Det er ingen overraskelse at så mange mennesker henvender seg til Medicaid for å få hjelp. Medicaid betaler for sykehjemsomsorg mer enn noen annen type forsikring. Dessverre gjør det det ved å få deg til å bruke eiendelene dine.

Tellbare eiendeler for Medicaid

Når det gjelder grunnleggende helsevesen, er Medicaid-berettigelse basert på inntekten din. Når det gjelder langtidsomsorg på et sykehjem, ser Medicaid imidlertid også nøye på eiendelene dine. For året 2021 må du ha totalt $ 2000 eller mindre telleverdier og tjene mindre enn $ 2 382 per måned i inntekt.

Ikke alt du eier vil nødvendigvis telle til at du er kvalifisert for langvarig pleie av Medicaid. Det er viktig å forstå hva som teller og ikke teller. Husk at Medicaid-programmer drives av staten, og hver stat kan ha kriterier som varierer fra det som er oppført nedenfor.

Tellbare eiendeler

Tellbare eiendeler inkluderer:

• bankkontoer
• Depositum
• Livsforsikring med kontantverdi over $ 2500 (dvs. hvis kontantverdien er $ 3000, kan bare $ 500 telles for Medicaid-formål)
• Eiendom (ekstra eiendom som ikke er til leie)
• Aksjer og obligasjoner
• Kjøretøy (tilleggskjøretøyer under syv år)

Ikke-tellbare eiendeler

Disse eiendelene telles ikke med:

• 401Ks eller IRA
• Eiendeler som du gjorde en "god tro-innsats" for å selge, men ikke kunne (f.eks. Timeshare)
• Forbedringer hjemme
• Livsforsikring med kontantverdi opp til $ 2500
• Personlig eiendom (f.eks. Kunst, møbler, smykker)
• Forhåndsbetalte begravelses- og begravelsesutgifter
• Eiendom (primærbolig og utleieboliger som ikke er primærbolig)

Husk at eventuelle utbetalinger du mottar fra en 401K eller IRA eller inntekt du mottar fra en leiebolig, vil påvirke din Medicaid-berettigelse. De vil telle mot inntektsgrensen din.

Hvis du har for mange eiendeler, må du kanskje bruke ned før du kan være kvalifisert for sykehjemsomsorg.

Medicaid-tilbakeblikksperioden

Av åpenbare grunner ønsker mange å bevare eiendelene sine for ektefelle, barn eller fremtidige generasjoner. Det er her Medicaid-planlegging blir veldig viktig.

Noen mennesker vil prøve å gi eiendelene sine bort eller overføre dem til venner og familie, men det kan utgjøre egne problemer. Det er her Medicaid-tilbakeblikksperioden spiller inn.

Regjeringen ser ut til å se om noen eiendeler ble begavet, overført, gitt bort eller solgt for mindre enn virkelig markedsverdi. De fleste stater med unntak av California ser tilbake på 60 måneder (fem år); California ser bare 30 måneder tilbake.

Eventuelle eiendeler som faller inn under Medicaid-tilbakeblikksperioden vil forsinke når du kan gå til et sykehjem.

Jo mer penger som skiftet hender, jo lengre ventetid. Det kan til og med ta måneder eller år å bli plassert på et sykehjem. Dette kan være plagsomt for alle som trenger akutt behandling.

Gjenkallelige vs. uigenkallelige tillit

Trikset er å gjøre de tellbare eiendelene dine til ikke-tellbare eiendeler. Noen mennesker ser på tillit som en måte å oppnå dette målet på. Dessverre er ikke alle tillitene skapt like. Du må forstå forskjellen mellom en gjenkallelig og en ugjenkallelig tillit.

En tilbakekallbar tillit er en der du fremdeles har tilgang til eiendelene dine og fortsatt beholder kontrollen for å endre eller kansellere bestemmelser i tilliten. Medicaid vil se denne typen tillit som en tellbar eiendel.

En ugjenkallelig tillit er derimot en der noen andre, en utpekt bostyrer, tar tømmene. Du kan ikke berøre eiendelene eller endre bestemmelsene for tilliten på noen måte.

Forvalteren er ikke pålagt å distribuere noen eiendeler til deg, selv ikke for helsevesenet. Den dagen eiendelene dine overføres til en ugjenkallelig tillit, blir de ikke telles for Medicaid-formål.

Dessverre blir disse eiendelene sett på som en gave og er underlagt Medicaid-tilbakeblikksperioden. Etter en femårsperiode (en 30-måneders periode i California) vil overførte eiendeler ikke lenger være underlagt straffer eller forsinket berettigelse for Medicaids langsiktige fordeler.

Planlegging på forhånd, før du til og med trenger sykehjemsomsorg, gir de fleste fordelene.

Fordelene med en ugjenkallelig tillit

Det er fordeler og ulemper ved å bruke en ugjenkallelig tillit som en del av Medicaid-planen din.

For en kan de være et risikabelt foretak. Så mye du tror at personen du tildeler som tillitsmann, vil forvalte eiendelene til ditt beste, er det ingenting som hindrer vedkommende i å bruke pengene til egen gevinst. Du må være trygg på avgjørelsen din fordi du ikke vil ha juridisk bruk i tilfelle det skjer.

Utover å konvertere de tellbare eiendelene dine til ikke-tellbare eiendeler, er det andre fordeler ved å ha en ugjenkallelig tillit.Dette er knyttet til eiendomsplanlegging.

Ved din død forbeholder Medicaid seg retten til å gjenopprette midler de betalte på dine vegne. De kan gå etter de gjenværende eiendelene dine, til og med eiendeler som ikke var teller i utgangspunktet, som huset ditt.

Imidlertid kan staten din ikke komme seg fra boet hvis du etterlates av en ektefelle, har et barn under 21 år, eller har et blindt eller funksjonshemmet barn i alle aldre. Når ektefellen din dør, så lenge du ikke har barn som oppfyller kriteriene ovenfor, kan staten fortsatt gå etter boet ditt.

En ugjenkallelig tillit kan beskytte eiendelene dine mot Medicaid-gjenoppretting av eiendeler. Eiendeler i en ugjenkallelig tillit eies ikke i ditt navn, og er derfor ikke en del av prøvetiden.

Når du eller din ektefelle (hvis de er en del av tilliten) går bort, er ikke eiendeler som er satt i en ugjenkallelig tillit, inkludert i boet for beregning av Medicaid-gjenoppretting, eiendomsskatt eller skifte.

Et ord fra veldig bra

Medicaid-planlegging kan være veldig komplisert, og er enda mer utfordrende av det faktum at hver stat har sine egne regler. En ugjenkallelig tillit kan være et alternativ å vurdere.

Hvis du overfører eiendelene dine til en tillit, kan de ikke telles for Medicaid-kvalifisering, selv om de kan være gjenstand for Medicaid-tilbakeblikksperioden hvis tilliten er satt opp innen fem år etter din Medicaid-søknad. Det kan være i din beste interesse å diskutere disse og andre Medicaid-planleggingsalternativer med en eldre advokat i din stat.